Голубая фишка: на что рассчитывает израильский стартап eToro в России

23 августа 2015 года мировым инвесторам запомнится как «черное воскресенье»: из-за падения индексов в Гонконге и обвала американской биржи самые богатые люди планеты потеряли свыше $180 млрд. В дни, когда миллиардер Уоренн Баффет лишился $3,6 млрд, мало кому известный трейдер из Японии заработал $145 млн — на ставке против падающего индекса Nikkei. Под псевдонимом CIS молодой человек регулярно пишет в аккаунте Twitter о ходе сделок, которые заключает, и сотни человек со всего мира пытаются торговать, подражая японцу.

Для израильской компании eToro, зарабатывающей на организации онлайн-трейдинга и обучении начинающих игроков, заполучить учителем японского трейдера, переманив его на свою платформу, — предел мечтаний.

Сегодня у eToro более 4 млн пользователей из 140 стран мира. Россиян среди них не более 5%. Израильтяне планируют увеличить это число — в конце мая в Москве появилось представительство. Не слишком ли рискованно идти ва-банк в условиях кризиса?

Основатели eToro — Йони и Ронен Ассиа. Ронен — программист по образованию, занимался трейдингом около 20 лет. Создать собственную компанию братья решили в 2007 году. «Упростить трейдинг и открыть глобальный фондовый рынок для любого — это главное, чего мне хотелось», — говорит Йони Ассиа в первом в своей жизни интервью российскому изданию.

Из собственного трейдерского опыта братья знали, что неопытные клиенты нуждаются в простом и понятном пользовательском интерфейсе — на это и решено было сделать ставку. $7 млн в создание новой мобильной торговой платформы Web Trader инвестировал бизнес-ангел Гай Гамзу (ныне он член совета директоров). Позже состоялись и другие раунды инвестиций, в том числе от Spark Capital, основатель которой Санто Полити стал совладельцем eToro. Общий объем инвестиций за семь лет порядка $60 млн, а команда проекта выросла до 200 человек.

Работает все просто: нужно зарегистрироваться, если требуется — пройти бесплатный обучающий курс, а затем открыть счет и выполнить пошаговые инструкции, позволяющие начать торговать. Минимальная сумма на счете — не менее $50.

К концу первого года работы eToro получил клиентов из 50 стран, к концу второго — управлял счетами на $50 млн.

В чем секрет быстрого роста? Наличие собственной платформы отличает eToro от множества конкурентов по рынку Forex, пользующихся известной бесплатной платформой MetaTrader 4. Дело в том, что MT 4 — платформа исключительно для торговли, использующие ее брокеры конкурируют только в количестве инструментов, размере спреда (разнице между лучшей ценой покупки и последующей продажи) и качестве обслуживания клиентов. К торговой платформе eToro привязан ряд полезных сервисов, позволяющих пользоваться различными услугами трейдинга. К примеру, возможность создания инвестиционного портфеля с любыми инструментами на одном счете, выбора кредитного плеча от 1:1 до 1:400, общения с трейдерами по всему миру (система автоматически переводит сообщения) и так далее. «Собственная платформа с таким функционалом — конкурентное преимущество при условии стабильной работы приложений и нужной скорости», — говорит аналитик инвестиционного холдинга «Финам» Антон Сороко.

Из небольшого темного павильона на ярмарке современного искусства Cosmoscow в Гостином дворе доносятся громкие звуки, отдаленно напоминающие средневековый орган. У входа разливают шампанское. Посетителей, однако, было немного. Решившиеся зайти обнаруживали внутри странный музыкальный инструмент с присоединенным к нему цифровым экраном и мигающими рядами цифр. Сооружение — инсталляция, в реальном времени отслеживающая рыночную активность вокруг криптовалют биткоин и лайткоин. Постоянно меняющийся курс валют влиял на натяжение струн медиаторов и звук, а всей системой управлял сложный компьютерный алгоритм.

Торговать биткоинами eToro начал в 2014 году: пользователям предлагается открыть еще один аккаунт и покупать биткоины на виртуальную кредитку. Спрос оказался «сумасшедшим», говорит Йони Ассиа, который и сам пользуется биткоинами. Впрочем, гораздо больше модной криптовалюты инвесторов интересует модель социального трейдинга. 

Вскоре после запуска платформы братья поняли, что новые пользователи нуждаются не только в ясности интерфейса, но и в обмене знаниями. А более опытные трейдеры могли бы на этом заработать. Так и появилась идея создания обучающей платформы OpenBook с функционалом социальной сети. Смысл ее в том, чтобы помочь неопытным пользователям торговать на примере успешных трейдеров, вплоть до прямого копирования их сделок. 

Среди тысяч портфолио успешных инвесторов пользователь выбирает одного трейдера (в eToro советуют, что лучше нескольких) с понравившейся стратегией, а затем нажимает кнопку «копировать сделку». «Даже если у пользователя есть всего $1 000, он может автоматически и публично копировать каждое действие опытного трейдера. В итоге он может получить до 20% от своей тысячи», — утверждает Йони Ассиа.

Пользователи не только торгуются, но и активно общаются в специальной социальной сети с чатами и закрытыми группами. «Подача трейдинга как социальной активности — именно это и подкупает в проекте», — признает руководитель школы биржевого трейдинга vCollege Сергей Голубицкий. 

Уникальным продукт от eToro не назовешь — «частичные аналоги есть у ряда игроков», указывает Сороко. В части комплексного продукта — Forex Brokerage, копирования — греческая компания Zulutrade. «В самом факте имитации действий трейдеров действительно нет ничего нового, российский рынок переполнен платными и бесплатными роботами, которые легко подключаются к частному брокерскому счету, — объясняет Голубицкий. — Ноу-хау может быть интересным только в форме конкретной реализации на техническом уровне — как это сделано? На какие кнопки нажимать? И так далее». Сам же метод, по словам Голубицкого, ничего хорошего рядовому трейдеру в материальном отношении не принесет — много денег на имитации чужих действий не заработаешь.

Зато неплохо зарабатывают профессиональные трейдеры, действия которых активно копируют новички. Опытный трейдер получает дополнительную прибыль сразу, как только его начинают копировать — это может быть фиксированная цифра или процент от всего капитала. К примеру, прибыль трейдера от 50 копирующих его пользователей может составить $300-400 в месяц, если «копировальщиков» больше тысячи, трейдер получает 2-3% от общего портфеля.

Излишне высокой доходности на платформе нет, в eToro ратуют за консервативный трейдинг, позволяющий торговать с меньшей вероятностью потери денег — не выше 20-30% годовых. «Зато все честно и прозрачно, а срок жизни наших клиентов в три раза больше, чем у forex-брокеров», — утверждает глава российского представительства eToro Павел Салас.

Зарабатывает eToro на комиссии от разницы цены при сделках. Чем больше оборот у сделок, чем дольше находится клиент «в игре», тем выше в итоге вознаграждение eToro. К услугам клиентов — более 340 инструментов, 32 валютные пары (например, пара евро/доллар), почти 300 акций различных компаний.

Мобильную трейдинговую платформу использует около 60% пользователей eToro, она и обеспечивает большую часть выручки, объем которой не раскрывается.

В мае e-Toro привлекла внимание венчурного фонда Сбербанка (SBT Venture Capital): вместе с крупнейшей финансовой организацией Китая Ping An российский банк инвестировал в израильский проект порядка $27 млн, став в итоге миноритарным акционером. Интерес к eToro в пресс-службе Сбербанка объясняют тем, что «социальная функция для инвестиционных стратегий поможет миллионам людей войти в мир диверсификации активов через безопасную покупку финансовых инструментов при содействии других пользователей — это лучшее, что мы нашли для начинающих».

Павел Салас из eToro говорит, что за интересами Сбербанка стоят планы развития в банке направления трейдинга, поэтому для начала там решили купить долю в компании, которая хорошо в этом разбирается.

«Как ни парадоксально звучит, но время для запуска проекта в России может оказаться удачным: именно в кризис люди начинают интенсивно искать альтернативные способы заработка, каковым и является биржевой трейдинг», — замечает Сергей Голубицкий.

Московский офис открылся в конце мая. На первых порах торговать в России планируется «голубыми фишками» при помощи самых ликвидных инструментов. Однако новых российских клиентов у eToro пока нет. Павла Саласа это не смущает: по его словам, опытных трейдеров на рынке не так много и он найдет способы их привлечь. «Торгующие долгие годы на бирже трейдеры вряд ли могут стать потенциальными клиентами — у них давно налажены удобные и надежные отношения с существующими брокерами. Клиенты eToro — исключительно новая публика», — сомневается Голубицкий.

По плану в первом квартале 2016 года российская аудитория eToro должна вырасти вдвое — с 5% до 10%. В течение года на маркетинг планируется потратить до $4 млн. Но есть нюанс: в России бытует мнение, что торговля на Forex — своего рода лотерея. «Нам это не помешает, клиенты должны понять - заработать можно, если не гнаться за быстрыми результатами, — предупреждает Салас. — Но и 100%-ной гарантии никто не даст, иначе мы все уже были бы миллионерами».