На этом рынке обращается $500 млн, принесенных частными лицами. Деятельность игроков не регулируется никем. Но сотни посредников готовы оказать вам услуги. Знакомьтесь: Forex по-русски
"На пиво мы сегодня заработали», — Лев Луковников, невысокий усатый мужчина лет пятидесяти, весело щурится. Отставной полковник воздушно-десантных войск допивает свой второй бокал Stella Artois в кафе на окраине Москвы, после чего он отправится домой, где, скорее всего, засядет за компьютер. На мониторе, как обычно, будут мигать индикаторы, показывающие динамику курсов мировых валют. Доллар сдвинется на пять тысячных долей вниз по отношению к евро, а минуты через две отыграет назад. Британский фунт стерлингов будет неуклонно идти против швейцарского франка. Котировки иена/доллар — прыгать из стороны в сторону. Для Луковникова в этих колебаниях смысл жизни. Он один из профессиональных игроков на рынке Forex: Луковников управляет не только своими собственными средствами, но и деньгами инвесторов, которые доверили ему в общей сложности около $100 000. То есть на пиво в тот вечер заработал не только он.
Контракты на Forex — самый демократичный финансовый инструмент. Начать игру можно с нескольких сотен рублей, услуги посреднических контор рекламируют даже в метро рядом с анонсами молодежных журналов и плакатами, зазывающими на ярмарку меда. Несколько больших банков вроде МДМ, Альфа-Банка, ВТБ 24 готовы открыть позиции.
Как этот рынок устроен? Мировая история Forex началась в середине 1970-х, когда на смену Бреттон-Вудскому соглашению с его фиксированными курсами мировых валют, привязанными к золоту, пришли плавающие курсы и стоимость денег различных стран начала ежесекундно меняться на торгах между банками. Банки, правда, ворочают триллионами долларов, и минимальный лот составляет неподъемную для подавляющего числа розничных игроков величину — 1 млн единиц базовой валюты. Но брокеры, работающие с частными лицами, предлагают им играть на заемные средства. Размер финансового плеча может доходить до 100, а в некоторых случаях и больше. Что это значит? Имея на счете $1000, можно купить какую-нибудь валюту на сумму, эквивалентную $100 000. Если вы не угадаете, куда двинется курс, и цена изменится в другую сторону на 1%, от первоначальной $1000 не останется ничего.
В России первые дилинговые центры (ДЦ), обеспечивающие доступ на мировой валютный рынок, появились более 10 лет назад. Тогда в Москве их можно было сосчитать по пальцам одной руки, сейчас их не менее 50. Многое изменилось, но для работы на рынке Forex по-прежнему не требуется никаких лицензий, и это притом что объем средств, которые граждане вкладывают через Forex в валюты разных стран, достигает, по оценкам, $500 млн. По словам Виктора Киселева, руководителя отдела развития услуг на международных рынках ценных бумаг и Forex компании «Финам», россияне торгуют в месяц не менее чем на $100 млрд (с учетом плеча).
Как двигаются эти деньги? Если вы, например, обратитесь к одному из лидеров российского рынка Forex, ДЦ «Альпари», вам предложат заключить договор с компанией Alpari IDC Corp., зарегистрированной на Сейшельских островах. Это стандартная практика: офшорная фирма открывает счет в западном банке, через который и совершаются операции на международном валютном рынке. Но обычно большинство сделок крупные дилинговые центры проводят, сводя между собой заявки клиентов. Зарабатывает ДЦ на спрэде — разнице между заявкой клиента и ценой сделки (величина спрэда известна заранее). Получить выигрыш или забрать остаток из ДЦ можно, заехав в кассу, или, заполнив поручение, перевести средства на свой счет в банке.
У корреспондента Forbes вся процедура выхода на рынок международной торговли валютой заняла два часа. Для этого надо было открыть торговый счет на сайте компании (в нашем случае «Форекс Клуб») и заехать в офис, чтобы внести деньги в кассу. Ни о каких налоговых последствиях в случае получения дохода представители компании не предупреждают. На руках осталась только квитанция на «пополнение игрового счета», а в ящике электронной почты — пароль к нему. Еще некоторое время заняла установка достаточно простой торговой платформы с сайта компании.
На счет было положено 6000 рублей, за три дня активной торговли образовался убыток в 180 рублей. На четвертый день удалось выйти в плюс примерно на такую же сумму. Одним словом, типичная история для новичка: предсказать колебания курсов мировых валют на небольших промежутках времени практически невозможно. И, чтобы увеличить шанс на успех, многие игроки обращаются к профессиональным трейдерам вроде Луковникова.
Если подняться на восьмой этаж Главного вычислительного центра ОАО «РЖД» и пройти через лабиринт узких коридоров огромного административного здания, то можно попасть в офис ДЦ «Акмос Трейд», одного из старейших на российском рынке. В дилинговом зале почти всегда тихо и безлюдно. Инвесторы работают из дома или офиса, а самые приближенные набирают номер генерального директора «Акмос Трейд» Евгения Соколинского и просят взять деньги в управление. Если сумма составляет не менее $50 000–100 000, Соколинский не отказывает. Вашими деньгами займется один из трейдеров компании. Инвесторов, по словам Соколинского, немного. «Иначе появятся недовольные. Они всегда создают негативную атмосферу вокруг компании», — говорит он.
Но случай «Акмос Трейд» — скорее исключение. Дилинговые центры не горят желанием управлять деньгами клиентов, что объяснимо: принимать средства в доверительное управление такие компании не имеют права, подобная деятельность лицензируется Федеральной службой по финансовым рынкам. Кроме того, проигрыш специалиста компании будет пятном на ее репутации.
Тем не менее, по данным Николая Фарымы, исполнительного директора группы компаний «Форекс Клуб», 15–20% всех средств, обращающихся на российском рынке Forex, переданы в управление профессиональным трейдерам. Откуда такой большой процент? Дилинговые центры не оказывают услуги управления, но помогают найти посредников-управляющих.
Компания Teletrade, например, запустила специальный проект «Персональный трейдер» для того, чтобы инвесторам проще было искать управляющих. По словам руководителя проекта Андрея Котова, сейчас в базе имена полутора десятков трейдеров, а средства в управление им отдали уже более сотни инвесторов (средняя сумма взноса — $10 000–30 000).
«Услуга поиска трейдеров для управления деньгами очень востребована», — подтверждает Сергей Зимнин, директор по маркетингу финансовой группы «Калита-Финанс». Эта компания специально для информирования клиентов устраивает конкурс трейдеров. В 2005 году его выиграл Лев Луковников (прирост депозита составил 87,4%), после чего к нему обратились сразу несколько новых клиентов.
Лев Луковников, не отрываясь от монитора, целыми днями следит за открытыми позициями и лентами новостей, а если надо отлучиться, сажает за компьютер жену. С Луковниковым, как с настоящим трейдером, можно заключить договор доверительного управления. После чего трейдеру нужно просто сообщить номер счета и пароль к нему. Вознаграждение? Как правило, 30–40% прибыли от операций. Александр Аликов, один из клиентов Луковникова, говорит, что, работая на нескольких счетах через разных трейдеров, удается достичь среднегодовой доходности в 30–40%.
Виктор Кожарский, на визитке которого значится «аналитик-трейдер», ищет клиентов, давая объявления в газету «Сделка». Кого-то смутит сбивчивая речь Кожарского, отсутствие у него финансового образования или шуруп, торчащий в ухе вместо серьги. Сомневающимся Кожарский советует позвонить за рекомендациями Виктору Ивановичу, одному из клиентов. Тот расскажет, что работает с Кожарским около года и вполне доволен прибылью около 100% годовых.
Цифры будоражат сознание, но что в действительности гарантируют трейдеры?
Кожарский заключает с клиентами договор займа под 8,5% в месяц. Документ умещается на двух страницах, цель получения займа в нем не указывается, зато особо отмечено, что стороны освобождаются от выполнения обязательств при наступлении форс-мажорных обстоятельств (не перечислены). Отдельный пункт договора запрещает клиенту Кожарского информировать кого бы то ни было о деталях соглашения.
До тех пор пока трейдер приносит клиенту прибыль или минимальные убытки, все идет прекрасно. Но если деньги будут потеряны? Сергей Горбачев, управляющий партнер коллегии адвокатов «Легис-групп», утверждает, что взыскать долг по договору займа можно лишь в том случае, если у должника есть хоть какое-то имущество. А договор доверительного управления он заключать вообще не советует, так как документ может быть признан в суде недействительным. По законодательству, утверждает Горбачев, физическое лицо может заниматься ДУ в исключительных случаях, например когда доверитель находится под опекой.
Старожилы вспоминают, что раньше не редкостью были махинации и банкротства дилинговых центров. «Они брали деньги и скрывались либо просто разорялись и теряли клиентские средства», — говорит Евгений Панов, бывший частный трейдер, а сейчас президент Комиссии по регулированию отношений участников финансовых рынков (КРОУФР претендует на роль саморегулируемой организации по аналогии с НАУФОР на фондовом рынке). Теперь, говорит Панов, разгневанные инвесторы жалуются на трейдеров. «Пока, — добавляет он, — мы можем только посоветовать разобраться в частном порядке, через суд».
Это закон: там, где деньги кажутся легкими, нужно быть вдвойне внимательным.